Перспективные сегменты рынка функциональных пищевых ингредиентов

В одной из наших предыдущих статей мы анализировали рынок функциональных пищевых ингредиентов России с точки зрения влияния не него глобальных тенденций, определяющих перспективы развития отрасли до 2030 года в целом. В этом обзоре акцент сделан на потенциально интересных сегментах рынка: мы рассмотрим ключевые ниши, выделим категории с наибольшим потенциалом роста и оценим, как отраслевые тренды и потребительский спрос формируют новые возможности для производителей функциональных ингредиентов и разработчиков продуктов для здорового питания.

Как выбрать перспективный сегмент на рынке функциональных ингредиентов: критерии для принятия управленческих решений

Основной вклад в объем этого рынка будут вносить категории с высокой технологической сложностью, устойчивым спросом со стороны производителей продуктов питания, ограниченным количеством локальных производителей и относительно низкой регуляторной нагрузкой. При оценке перспективного направления для инвестиций опираться исключительно на объем того или иного сегмента не рекомендуется, стоит принимать во внимание сочетание следующих пяти факторов:

1. Темпы роста спроса.
2. Импортозависимость.
3. Сложность технологий.
4. Уровень конкуренции.
5. Потенциальная маржинальность.

Если сравнивать различные направления производства функциональных пищевых ингредиентов по этим критериям, становится очевидно, что этот рынок неоднороден: одни продуктовые категории формируют массовый сегмент с умеренной рентабельностью и низким порогом входа, а другие являются высокомаржинальными технологическими нишами, вход в которые требует серьезных компетенций, но зато обеспечивает устойчивое конкурентное преимущество.

Пробиотики, постбиотики и пребиотики

Это наиболее сложный с технологической точки зрения сегмент рынка функционального питания в России. Несмотря на высокую стоимость входа, здесь по-прежнему сохраняются интересные возможности для импортозамещения пищевых ингредиентов.

Большая часть используемых в пищевой промышленности пробиотических культур представляет собой результат многолетней селекции, отбора штаммов, оптимизации культивирования, стабилизации микроорганизмов и контроля их безопасности. Производство конкурентоспособных штаммов невозможно создать, имея только специализированное оборудование, основным активом здесь являются собственные коллекции культур и профессиональные компетенции в области биотехнологий. Именно поэтому в мире этот рынок характеризуется высокой концентрацией производителей и значительным объемом интеллектуальной собственности.

Сегмент постбиотиков пока находится на более раннем этапе развития. Постбиотики позволяют получать стабильный функциональный эффект без необходимости сохранять жизнеспособность микроорганизмов в течение всего срока хранения продукта, то есть технологические риски здесь ниже, а интеграция в существующие рецептуры проще.

Для российского рынка это направление представляет особый интерес по двум причинам:

• высокая зависимость от зарубежных поставщиков;
• относительно небольшое количество отечественных компаний, обладающих необходимыми компетенциями.

То есть догонять лидеров по уже проверенным и давно используемым продуктам и решениям здесь не нужно, можно сразу делать ставку на узкие технологические ниши, где спрос растет, а игроков пока мало.

Белковые ингредиенты и альтернативные источники белка

Функциональные белки сейчас — один из самых заметных и быстрорастущих драйверов рынка функциональных продуктов питания. Еще несколько лет назад основной спрос на них обеспечивали производители спортивного питания, но сейчас белковые ингредиенты активно используются и в других категориях:

• молочной продукции;
• напитков;
• хлебобулочных изделий;
• кондитерских изделий;
• готовых завтраков;
• специализированного питания;
• продуктов быстрого приготовления.

При этом важно понимать, что рынок белковых ингредиентов постепенно разделяется на два крупных сегмента с разными бизнес-моделями:

1. Производство стандартных белковых концентратов и изолятов. Эти продукты во многом воспринимается как сырьевые компоненты, поэтому поставляющие их компании конкурируют преимущественно по цене.
2. Производство функциональных белков с заданными технологическими свойствами: высокой растворимостью, устойчивостью к нагреванию, стабильностью структуры, заданной вязкостью, определенной эмульгирующей способностью.

Второй сегмент обеспечивает производителям значительно более высокую добавленную стоимость, поскольку за счет даже небольшого увеличения функциональности продукта можно существенно повышать отпускную цену по сравнению со стандартным белком. Многие производители это понимают и все чаще вкладывают средства не только в увеличение мощностей, но и в совершенствование технологии для достижения востребованных на рынке свойств конечной продукции.

Пищевые волокна

Пищевые волокна — один из самых универсальных сегментов на рынке, они востребованы практически во всех крупных направлениях пищевой промышленности:

• молочной;
• мясной;
• в производстве хлебобулочных изделий;
• кондитерской отрасли;
• производстве напитков;
• в специализированном питании.

Ценность пищевых волокон заключается в том, что они позволяют тонко управлять текстурой, надежно удерживать влагу, стабилизировать структуру и увеличить выход готовой продукции, а в ряде категорий — еще и продлевать срок ее хранения за счет контроля влажности и снижения скорости окислительных процессов.

Получается, что один ингредиент решает сразу две задачи: маркетинговую, транслирующую дополнительную пользу для потребителей, и производственную: он закрывает конкретные технологические проблемы. Поэтому многие производители активно используют волокна в своих рецептурах или как минимум прорабатывают варианты их внедрения.

Функциональные жиры и омега-3

Сегмент омега‑3 растет не так бурно, как рынок белковых ингредиентов, но поддерживается довольно устойчивым спросом, в первую очередь со стороны производителей специализированного питания и функциональных напитков. Потребители выбирают продукты с этим компонентами за то, что они стимулирую поддержку сердечно-сосудистой системы, работу мозга, снижают воспалительные реакции и укрепляют иммунную систему организма.

Ключевая сложность, с которой сталкиваются производители, — хрупкость самого продукта. Полиненасыщенные жирные кислоты легко окисляются, при переработке, хранении и даже при контакте с воздухом они теряют активность, а заодно могут испортить вкус и запах готового изделия. Из‑за этого решающим преимуществом производителя является умение сохранить качество при помощи использования технологии микрокапсулирования. Ее сущность заключается в том, что омега‑3 как бы «прячут» в защитную оболочку, которую формируют из подходящих веществ, например из полисахаридов или липидных матриц, ориентируясь на свойства конечного продукта, за счет чего удается заметно замедлить окисление и продлить срок годности продукта.

По мнению отраслевых экспертов, вкладывать деньги в простое наращивание мощностей сейчас не так эффективно, как в технологии стабилизации. Наибольшую отдачу дает технология микрокапсулирования и ее смежные решения, так как они позволяют устранить самый чувствительный риск для этого сегмента — потерю качества готового продукта. Особенно интересны ниши с высокой добавленной стоимостью: микрокапсулированные формы для пищевых продуктов и решения под конкретные рецептуры и растительные источники омега‑3, например, водорослевые масла, которые хорошо закрывают запрос на экологичность и «чистую этикетку».

Растительные экстракты

Еще десять лет назад производители продуктов питания рассматривали растительные экстракты исключительно как нишевые вкусоароматические компоненты, но сейчас их активно используют в производстве массовых продуктовых категорий, прежде всего напитков, растительных аналогов и специализированного питания. Их востребованность объясняется несколькими факторами:

• рост спроса на натуральный состав пищевых продуктов;
• развитие сегмента функциональных напитков. Экстракты являются источником биоактивных веществ и формируют вкусовой профиль напитка;
• популярность продуктов с растительными компонентами. Покупатели ищут продукты с понятной ценностью, которая выражается в натуральном составе, дает пользу для здоровья и соответствует принципам ответственного потребления;
• расширение ассортимента специализированного питания. Потребность в нутриентных профилях под разные состояния и возрастные группы растет, а благодаря развитию технологий, позволяющих надежно стандартизировать состав и свойства продуктов, ее удается успешно удовлетворять.

С технологической точки зрения ключевой задачей производителей становится стандартизация содержания биоактивных веществ, поскольку именно стабильность характеристик отличает промышленный ингредиент от обычного растительного сырья. Для этого необходимы инвестиции в современные технологии экстракции, очистки и аналитического контроля. По мнению аналитиков, этот сегмент перспективен для инвестирования, наибольшую добавленную стоимость дают проекты, изначально направленные на обеспечение воспроизводимости характеристик продукции и их соответствие требованиям крупных переработчиков.

Витаминно-минеральные комплексы

Это зрелый сегмент рынка функциональных ингредиентов, и его роль в обеспечении производителей функционального питания необходимыми компонентами растет. При этом структура спроса меняется: если раньше потребители закупали отдельные витамины и минералы, а затем самостоятельно подбирали их сочетания под собственные рецептуры, то сейчас они делегируют эту задачу производителям ингредиентов. Им необходимы сбалансированные решения под конкретный запрос: смеси для молочной продукции, готовые премиксы для напитков, специализированные составы для хлебопечения, комплексы для специализированного и детского питания. Поставщики предлагают такие решения с заранее просчитанной совместимостью компонентов и подбором оптимальных форм веществ (например, устойчивых к нагреву или к низкому pH) с гарантированно воспроизводимыми от партии к партии характеристиками.

Для производителей продуктов питания это выгодно, поскольку для них существенно снижаются технологические риски и сокращаются сроки разработки новинок. Ответственность за стабильность и биодоступность компонентов берет на себя производитель премикса, который за счет этого «привязывает» к себе клиента, значительно повышая для него риски и стоимость перехода к другому поставщику. В результате выигрывают обе стороны: поставщик премикса повышает свою долю в цепочке создания стоимости, а производитель конечного продукта ускоряет вывод новинок и делает процесс более предсказуемым. Поэтому сегмент комплексных решений сейчас растет заметно быстрее, чем рынок отдельных витаминно‑минеральных компонентов.

Нишевые ингредиенты с низким уровнем конкуренции

Самые интересные инвестиционные возможности часто находятся в относительно небольших направлениях, где еще отсутствует высокая конкуренция. К ним можно отнести:

• постбиотики нового поколения;
• функциональные смеси для конкретных отраслей;
• ингредиенты для медицинского питания;
• компоненты для персонализированного питания;
• специализированные пищевые волокна;
• ингредиенты для продуктов, способствующих активному долголетию;
• компоненты для функциональных напитков.

По объему каждый из этих сегментов пока существенно уступает массовым категориям, тем не менее именно здесь производители могут быстрее сформировать устойчивые конкурентные преимущества благодаря наличию собственных технологий и комплексных рецептурных решений, более высокой добавленной стоимости продукции, уникальной комбинации активных компонентов и патентной защите ключевых разработок.

Все важные для анализа показатели по всем рассмотренным в этой статье сегментам рынка функциональных пищевых ингредиентов мы свели в единую таблицу, которая приведена на рисунке ниже. Она дает объективную основу для первичного отбора направлений: сопоставляя уровни рисков, зависимости от импорта и перспектив развития, можно выделить сегменты, где сочетание условий наиболее благоприятно для запуска проекта или размещения капитала. Это позволит избежать принятия решений, основанных исключительно на и интуиции, и опираться на объективные рыночные характеристики.